Z najnowszego raportu NBP o stabilności systemu finansowego wynika, że w razie kryzysu część banków komercyjnych nie spełniłaby wymogów kapitałowych. Główne zagrożenia to ryzyko prawne i rosnący portfel obligacji skarbowych.
Według analizy Narodowego Banku Polskiego, w przypadku materializacji scenariusza szokowego na koniec 2027 r., banki komercyjne posiadające 7-8% aktywów sektora nie spełniłyby norm kapitałowych. Łączny niedobór kapitału podstawowego Tier I wyniósłby w sumie od 8,9 mld zł do 9,1 mld zł.
NBP zaznacza jednak, że kwoty brakującego kapitału w skali całego sektora byłyby „relatywnie niewielkie”. Mimo że w niektórych kwartałach stratę poniosłaby nawet połowa analizowanych banków, to w całym horyzoncie czasowym większość z nich utrzymałaby dodatnie wyniki finansowe, choć znacznie niższe niż w scenariuszu bazowym.
Raport wskazuje, że głównym źródłem strat w scenariuszu szokowym byłyby koszty ryzyka prawnego, które mogłyby wynieść 53 mld zł. Banki musiałyby zwiększyć rezerwy na ryzyko prawne związane z walutowymi kredytami mieszkaniowymi o 54% oraz utworzyć nowe rezerwy na roszczenia dotyczące sankcji kredytu darmowego.
Drugim istotnym czynnikiem byłyby straty kredytowe, szacowane na 46 mld zł, wynikające z założonego spowolnienia gospodarczego. Jednocześnie NBP ocenia, że wrażliwość banków na ryzyko kredytowe jest obecnie mniejsza dzięki lepszej jakości portfeli kredytowych i zmianom w strukturze aktywów.
Alarmującym punktem raportu jest rosnący udział obligacji skarbowych w aktywach banków, który osiągnął rekordowy poziom 25%. Wartość tego portfela wzrosła od końca 2024 r. o 82 mld zł, co zwiększa wrażliwość sektora na wahania rynkowe.
Ryzyko to potęguje prognozowany przez Ministerstwo Finansów dynamiczny wzrost długu publicznego. Według szacunków NBP, hipotetyczny szok kredytowy dla rentowności obligacji mógłby uszczuplić fundusze własne banków o ponad 28 mld zł, co pokazuje, jak zmiana struktury bilansu uwrażliwia banki na nowe rodzaje ryzyka.
Źródło: https://www.bankier.pl/wiadomosc/Banki-pod-sciana-Rosnie-ryzyko-na-portfelu-obligacji-a-sankcja-kredytu-darmowego-to-nowa-bomba-zegarowa-9058434.html
